Contrarian Forex Trading Strategy

Contrarian Traders Contrarian trading é um estilo de investimento que vai contra as tendências prevalecentes do mercado através da compra de ativos que estão funcionando mal e depois vendendo quando eles funcionam bem. Um comerciante contrário acredita que as pessoas que dizem que o mercado está subindo fazem isso somente quando são totalmente investidas e não têm mais poder de compra. Neste ponto, o mercado está em um pico. Por outro lado, quando as pessoas prevêem uma desaceleração, eles já estão esgotados, momento em que o mercado só pode subir. Os investidores contrários tendem a usar vários indicadores de sentimento e particularmente aqueles que enfatizam títulos fora de favor com baixos índices de PE. Simplificando - se você seguir o rebanho, você será levado ao matadouro. Os antagonistas ficam entusiasmados quando uma empresa, de outra forma, tem uma queda acentuada, mas imerecida, no preço da ação. Eles nadam contra a corrente, e assumem que o mercado geralmente é errado em ambos os seus mínimos extremos e altos. Quanto mais os preços se balançam, mais mal orientados acreditam que o resto do mercado será. Os fundamentos da estratégia de negociação contrária A estratégia dos comerciantes contrários não é tão simples como tomar o lado oposto do público amplamente observado - a tendência é o tema do seu amigo. Um estoque que vai mais e mais alto por uma quantidade prolongada de tempo naturalmente ganhará muito sentimento positivo - isso não significa que um investidor contrário odeie imediatamente esse estoque. Indo contra a tendência de preços é sempre uma maneira difícil de jogar. A abordagem é buscar ações onde o sentimento seja contrário à tendência estabelecida. Em outras palavras, o contrário revela que os estoques se elevam, apesar de uma quantidade significativa de pessimismo. A razão por trás desta estratégia é que o pessimismo indica que muitos investidores têm evitado esse estoque e, portanto, estão sentados à margem. Se esse estoque continuar mais alto, então, em algum momento, o sentimento mudará e esse dinheiro da linha lateral (espero, de uma vez) começará a fluir para esse estoque, levando-o mais alto em um curto período de tempo. O rali rápido e furioso é especialmente benéfico para aqueles que são comerciantes de opções contrárias. Indicadores para o investidor contrário Os comerciantes contrários monitoram constantemente os mercados e lêem os estoques, o que proporciona uma sensação para o sentimento. Também ajuda a poder quantificar o sentimento, e isso pode ser feito de maneiras diferentes: avaliações de analistas, por exemplo, são bastante diretas. Os analistas dão uma recomendação buyholdsell sobre ações, dependendo do que eles pensam que os investidores deveriam fazer. Se um estoque é trekking maior, mas tem pouca ou nenhuma recomendação de compra, então o potencial está disponível para atualizações - o que pode influenciar aqueles que estão à margem para comprar o estoque. O corte de estoque ou a compra de opções de venda são duas maneiras de os investidores lucrarem quando uma ação cai no preço. Portanto, monitorar as mudanças em curto interesse e a quantidade de compra por compra são formas de quantificar o sentimento negativo em um estoque. Se há uma grande quantidade dessas apostas negativas sendo colocadas no estoque, enquanto ainda está se movendo cada vez mais alto, então um comerciante contrário pode assumir que há dinheiro de linha lateral significativo que ainda pode ser implantado para manter o rali. O pêndulo para o sucesso Existe uma tendência para os investidores sucumbir ao curto prazo e agir sobre suas emoções e não sobre a razão. O pêndulo das emoções de investimento continuamente se desloca entre medo e ganância, e muitos desses indicadores de sentimentos são projetados com o objetivo de capturar extremos de emoção. O conceito de histeria em massa não é nada novo. Baron Rothschild. Um nobre britânico do século 18 e membro da família bancária Rothschild, é creditado em dizer que, o tempo de compra é quando há sangue nas ruas. Ele deveria saber. Rothschild fez uma fortuna comprando no pânico que seguiu a Batalha de Waterloo contra Napoleão. Mas essa não é toda a história. Acredita-se que a citação original seja, Compre quando há sangue nas ruas, mesmo que o sangue seja seu. Isso é inverso investindo em seu coração - a forte convicção de que as piores coisas parecem no mercado, melhor as oportunidades são lucrativas. Alguns indicadores de sentimento contrários Pesquisas de Sentimentos - Tal como a pesquisa semanal da Associação Americana de Investidores Individuais e o Índice de Sentimentos dos Conselheiros, conduzido pela Investors Intelligence. Razão Put-Call - Esta é uma proporção amplamente utilizada que mede o volume de negociação de opções de venda baixas para opções de chamadas de alta e é usada para avaliar o clima geral do mercado. Índice de volatilidade (VIX) - O indicador VIX ou o Medidor de Medo calcula as entradas de várias opções de chamada e colocação para criar uma aproximação da volatilidade implícita do índice SampP 500 nos próximos 30 dias. Indicadores de sentimento do estrategista Interesses curtos - Quanto maior o valor das ações em curto, maior a demanda reprimida para comprar ações se torna no futuro. Dados de fluxo do fundo - A direção dos dólares de investimento que flui dentro e fora dos fundos mútuos pode fornecer alguma perspectiva sobre a psicologia das massas. A reação dos comerciantes - as ações falam muito mais alto que as palavras. Os indicadores baseados em opiniões, pesquisas e dados de análise técnica podem ser muito subjetivos, portanto, a concentração deve ser centrada nos indicadores que explicam o comportamento real dos investidores mensuráveis ​​(ou seja, Put-Call, VIX, Short Interest, Fund Flow e outras métricas de negociação orientadas para a ação ). O estoque da Zynga caiu 12 de agosto de 2012 a agosto de 2013, experimentou alguns balanços de preços selvagens em 2013, teve um slide no final de julho de 2013 sobre os saltos de um shake-up de gerenciamento que enviou o estoque caindo abaixo de sua média móvel de 10 dias e, Em agosto de 2013, a equidade atingiu resistência técnica em sua média móvel de 200 dias. Além disso, os analistas da Stifel Nicolaus reduziram suas estimativas de ganhos para a Zynga Inc. para mostrar o enfraquecimento dos fundamentos da empresa de jogos sociais online com base em seu desempenho no primeiro semestre do ano fiscal 2013. No entanto, do ponto de vista dos comerciantes contrários, a Zynga apresentou uma mensagem definitiva de que o estoque dobrará nos próximos 12 meses de agosto de 2013, pois apresentou pontos positivos, como: Uma sensação de mudança de Groupon, contratou um período de 8 anos Veterano da Microsoft Tinha 65 de boné de mercado em dinheiro a partir de agosto de 2013 Os comerciantes contrários podem ser bem-sucedidos A resposta curta é sim, mas requer uma compreensão de três coisas: essa opinião e ação são duas coisas diferentes, que as tendências são onde o dinheiro é , E essa confirmação de preço é necessária para qualquer reversão. Os comerciantes contrários devem perceber que pode e deve haver uma diferença entre a opinião e a ação e isso leva a uma variação de opiniões relacionadas ao resultado dos indicadores de sentimento. Se o mercado está subindo e eles acham que acabará por entrar em colapso, eles não precisam agir sobre essa opinião agora. A opinião pode ser separada do que está acontecendo atualmente - isso permitirá que eles lucrem com a negociação com o mercado agora, em vez de acreditar que sua opinião deve estar certa neste momento. Opinião e emoção podem causar estragos na rentabilidade comercial, especialmente quando os comerciantes desenvolvem opiniões ou emoções muito fortes. É aqui que torna-se imperativo criar um plano de negociação antes de começarem a negociar. Riscos de negociação contrária Existem riscos para investimentos inversos. Enquanto os mais famosos investidores contrários colocaram um grande dinheiro na linha, nadaram contra a atual opinião comum e vieram no topo, eles também fizeram algumas pesquisas sérias para garantir que a multidão estava realmente errada e provavelmente estudou uma grande quantidade de indicadores de sentimento . Então, quando um estoque leva um cheiro, isso não requer um comerciante contrário para colocar uma ordem de compra imediata, mas para descobrir o que levou o estoque para baixo e se a queda no preço é justificada. Negociação contrária Você pode ser mais contrarian Do que você pensa. Se você gosta de comprar baixas ou vender altos, adivinhe, você é um adversário. Não importa qual é o seu horário, você ainda está tentando se posicionar à frente do rebanho. Esta é uma verdadeira jóia e espero que alguns de vocês possam tirar algo disso. Por que a Trading Contrarian funciona A idéia básica por trás da negociação contrária é que quando uma grande porcentagem de analistas de traders são otimistas, qualquer pessoa que quisesse demorar já comprou, deixando o mercado sem mais compradores, portanto, o preço deve diminuir. O contrário é verdadeiro para o lado da venda. Por razões de brevidade, explicar as idéias futuras apenas em relação ao caso de alta. Nós fomos criados desde a infância para acreditar que uma boa tomada de decisões implica a coleta de todos os dados pertinentes e pesando essa evidência que apoia nossa hipótese contra aquilo que não faz. As melhores decisões são aquelas que têm evidências de suporte esmagadoras em relação à evidência conflitante. Infelizmente, esta estratégia não funciona nos mercados financeiros porque, paradoxalmente, assim que as evidências de apoio estão disponíveis, ela não é mais pertinente. Não é mais pertinente (uma vez que se torna amplamente disponível) porque, em qualquer extensão, contribui para o caso de alta, as pessoas já terão comprado. Se você pode adquirir e atuar sobre a evidência antes que ele fique disponível para outros, então ainda é pertinente, mas não planeja ter tal chance. Todos têm critérios diferentes quanto ao que constitui a prova de que um mercado está indo mais alto. Este é um exemplo: depois de uma longa tendência de queda no dólar, o importador da Itsukawa vê que, devido ao dólar mais barato, o preço dos widgets dos exportadores dos EUA é mais barato em relação ao seu fornecedor atual no Reino Unido que deseja ser pago em libras esterlinas. Itsukawa decide mudar seu sourcing para os EUA. Ele não sabe nada sobre o mercado de câmbio, ele só sabe que precisa comprar dólares para fazer negócios, então ele diz ao banco para comprar dólares no mercado com sua conta atual denominada em iene. Acontece que, neste dia, um número de comércio dos EUA é liberado, indicando que a diferença comercial está piorando. Mas, como Itsukawa e seus colegas estão comprando dólares, absorvem todas as vendas e o preço não diminui. Steve Smartmoney não sabe por que o preço não está indo para baixo, mas os números, se não pode diminuir as más notícias, é uma boa compra. Os mercados que não se movem para baixo em más notícias são prova suficiente para ele. Ele compra, oferecendo o preço que causa alguns shorts para cobrir o envio do preço ainda mais. A Tammy Technical não sabe por que o mercado está subindo, mas sim executa testes que indicam que, no passado, quando o mercado produziu elevações de 20 dias, ele geralmente aumenta. Ela compra. Mais capa curta. O banco de Itsukawas vê o preço mais alto e o chama dizendo que, se ele estiver satisfeito com a margem de lucro, ele está obtendo do preço dos widgets como eles são, talvez ele devesse comprar todos os dólares que precisa para o próximo ano agora para que ele possa Bloquear esse preço e ter certeza de sua margem de lucro atual. Itsukawa concorda e compra mais dólares. Isso acontece em um dia em que uma revisão um pouco negativa do número comercial anterior é lançada, mas Itsukawa e sua compra de ilks têm deslizado a venda das notícias de baixa e o mercado realmente é mais comercial. Steve Smartmoney gosta dessa reação às notícias e compra um pouco mais. Carl Connected administra um hedge fund e é um grande cliente do departamento de bancos fx. Os traficantes deixam saber que ele vê importadores entrar pela primeira vez em um bom tempo e Carl leva essa informação, juntamente com o recente movimento, para significar que a tendência de descida acabou. Ele compra. O próximo conjunto de figuras comerciais é divulgado, mostrando que a Itsukawa e sua marca importaram dos EUA. O dólar é balístico do Fundo Fundamental Francines e seu tipo que precisava de algum motivo econômico de apoio antes de começar a comprar dólares. Sam Assinante pensa que esta notícia provavelmente é otimista, mas decide esperar pela recomendação semanal de Andy Analyst antes de comprar. Elmer Economist não considera um mês de números de comércio o suficiente para provar que a tendência se transformou e, portanto, permanece à margem. Três meses depois, após o terceiro conjunto de números de mercado otimista, Elmer Economist escreve um artigo para o Wall Street Journal, descrevendo como essa tendência atual no dólar continuará no futuro previsível. Mais comprando. Agora, há tantas provas de que o dólar está indo mais alto que até Otto Overlycautious compra. Essa mesma prova impressionante diz a Steve Smartmoney que todos os que queriam comprar já compraram e, portanto, vende sua posição longa para pessoas como Otto. Enquanto isso, os bens japoneses estão começando a parecer atraentes para os importadores dos EUA por causa do dólar forte e, portanto, os Importadores da Independência decidem começar a comprar os Cães Robot do Japão. Eles chamam seu banco e compram Yen. Olá, eis que isso acontece no dia em que os números comerciais são anunciados revelando os números de dólares mais otimistas ainda. Tommy Toptick, que sabia que ele deveria estar comprando o tempo todo e observou todos os seus amigos ficarem ricos sendo o dólar longo, finalmente coloca uma ordem de compra após o número. O problema é Carl, Fran, Andy, Sam, Elmer, Otto e qualquer outra pessoa que considere comprar já comprou e os importadores dos EUA estão vendendo. Ninguém sabe por que o mercado descerá em um número tão elevado. Mas Steve Smart money does not careand o ciclo continua em sentido inverso. Observe que cada pessoa acima descrita precisava de diferentes níveis de prova antes de comprar. Os importadores não precisam de nenhum. Steve só precisa ver o mercado atuando contra as novidades. Tammy não precisa de nenhum motivo fundamental para comprar, mas ela quer ver o preço quebrar um certo nível. Carl gosta dos técnicos, mas precisa de algum motivo para que ele esteja indo mais alto do que ele obteve de seu revendedor FX que viu os importadores comprarem. Fran precisava aguardar alguns dados fundamentais que confirmassem a tendência. Sam precisava ouvir que os dados fundamentais realmente confirmaram a tendência. Elmer precisava de mais provas do que Fran, mas menos do que Otto. Para Tommy Toptick, o motivo e a prova eram mesmo um problema que ele estava comprando do pânico de ser deixado para trás. Quanto mais prova exigir qualquer um dos comerciantes acima, maior o preço que eles tiveram que pagar. Quanto maior a prova, maior o número de pessoas para já votar que o caso foi feito para comprar. Além disso, as informações antigas que ajudaram a fazer o caso já foram agidas, tornando essa prova irrelevante para o caso do touro. Esta informação era relevante, no entanto, para o caso bear, porque representava o preço das expectativas e a existência de longas posições especulativas vulneráveis ​​a quaisquer dados contraditórios. O contrarian não precisa de nenhuma outra prova além da existência de uma otimização impressionante e talvez de uma ação de preço que sugira que todos os touros potenciais tenham comprado. O benefício que eles recebem de estar disposto a comprar quando não há praticamente nenhuma prova para o caso do touro é um preço barato. Se você quer um bom preço, tem que estar disposto a desistir da prova. Se você quiser uma prova, terá que estar disposto a desistir de um preço melhor. Membership Revoked Juntou-se em junho de 2010 1.246 Posts Artigo muito bom e bem escrito. Obrigado. No entanto, eu não concordo. Eu acredito que tanto o comerciante da tendência como o contratante ainda precisam de prova para agir. O primeiro precisa ver uma tendência e apostar em sua continuação, enquanto o último precisa ver uma tendência e apostar em sua reversão. Sem quotproofquot para confirmar seus pressupostos sobre o estado atual do poder de compra, você não tem um verdadeiro motivo para fazer suas apostas, sem uma razão pela qual você não pode ter uma vantagem e sem uma vantagem, você está basicamente apostando em uma caminhada aleatória e está estatisticamente condenado no Longa distância. A sugestão de que uma vez que uma tendência se manifestou é mais provável que vá se reverter, porque provavelmente não há mais compradores que não ajudam realmente, a menos que se possa determinar com uma probabilidade maior que a chance de que realmente não há mais compradores, com base em Algum tipo de proofinformação física, e o mesmo é verdadeiro para seguidores de tendências. Essa sugestão é tão útil quanto a quotbuying no fundo e a venda em topsquot ou quotbuying baixo e vendendo clichés highquot. Commonsense diz que você não pode saber com certeza se um top é um top ou se um fundo é um fundo até que ele já aconteça, e uma vez que acontece, bem, você perdeu. Isso não significa que a chave seja trocar contra uma tendência atual antes que uma inversão seja visível, significa apenas que não existem quothighs e baixas no momento atual, nem um momento futuro, apenas em dados históricos. Essas discussões são inúteis simplesmente porque não importa se você é um seguidor da tendência, ou um contratante, ou um comerciante fundamental, ou um comerciante técnico, ou o que quer que seja. Este é um mercado caótico e estilos não importam. O que importa é ser capaz de saber onde o dinheiro está indo, apostar com ele e retirar alguns lucros, e continuar a fazer isso uma e outra vez com uma taxa de sucesso melhor do que a chance. É isso aí. Se você se limitar a um quotstylequot, você está limitando o número de condições de mercado às quais você pode se adaptar. Registrado em novembro de 2009 Status: Alcance a Unreachable Star 624 Posts Primeiro. Este é um excelente artigo. Se você está promovendo para ser um Contrarian. Não estou aqui para dizer que ser um Contrarian está errado. Os argumentos ainda se resumem a uma forma simples de conhecer sua merda. Segundo de todos . Evidentemente, ao longo da história, qualquer estilo de negociação pode ser muito bem sucedido, uma vez que é dominado. Terceiro de tudo. Um Contrarian funcionará bem é mercados de alcance variável e vai funcionar mal em um mercado de tendências fortes. Da mesma forma, um seguidor da Tendência será excelente nos mercados de tendências e sofrerá mal em mercados variados. Só posso adivinhar se você sabia disso ou não. Eu suponho que você faz, mas você estava escrevendo sobre um tópico de Contrários, então você teve que ser pró-contrarian em argumentos. Essas discussões são inúteis simplesmente porque não importa se você é um seguidor da tendência, ou um contratante, ou um comerciante fundamental, ou um comerciante técnico, ou o que quer que seja. Este é um mercado caótico e estilos não importam. O que importa é ser capaz de saber onde o dinheiro está indo, apostar com ele e retirar alguns lucros, e continuar a fazer isso uma e outra vez com uma taxa de sucesso melhor do que a chance. É isso aí. Se você se limitar a um quotstylequot, você está limitando o número de condições de mercado para as quais você é capaz. Eu não poderia concordar mais. Gosto de pensar em FOREX como o UFC (Ultimate Fighting Championship). Se você entrar na arena do UFC com sua única disciplina (Kung Fu, Boxe, Taek-won-do, Wrestling, etc.), você será propriedade e levará seu traseiro. Você deve ser treinado em todas as disciplinas para sobreviver. Você tem seu principal estilo de luta disciplinar, mas você precisa ser treinado em todas as outras disciplinas. É o mesmo com a negociação. Veja, minha principal disciplina na negociação é um seguidor da Tendência. Mas não fique confuso, meu sucesso vem de ser um comerciante bem arredondado. Eu sou um Contrarian quando preciso ser, um seguidor da Tendência quando eu preciso ser, altamente defensivo e ofensivo quando as condições do mercado o determinam. É por isso que você consegue que as pessoas sejam negativas sobre os seguidores da Trend ou Contrarians afirmando que não funcionam. É porque o mercado lançará todas as combinações possíveis que você nunca poderia ter imaginado, e no momento que você menos espera. Se eu não estou errado. Uma vez, W. Buffet foi perguntado se ele pensava que o quotguessing de fundos era necessário para ter sucesso nesta arte. ele respondeu. Que ele não imaginou como ter sucesso de outra forma. Embora eu esteja citando ele erroneamente, provavelmente. Vamos assumir que não sou. então. Talvez o homem esteja errado. mas. você sabe. É o 2º mais rico. Eu acho que você quer dizer a regra de Buffetts: quotbuy quando todos os outros estão vendendo, vendam quando todos os outros estão comprando, o que exige uma enorme autoconfiança para executar. Uma coisa é certa, se você fizer o que todos os outros estão fazendo, você acabará fazendo parte dos 90 perdedores no forex. Ame essa discussão. 95 das pessoas não acreditam que 100 podem ganhar, é por isso que eles perdem